Gjest innlegg skrevet av
David Galland
Partner, Garret / Galland ResearchManaging Redaktør, Overbevisende Investeringer Kvantifisert, Bestått Parade
Peer-to-peer utlån er en ny metode for gjeldsfinansiering som gjør at folk kan låne og låne penger uten en finansinstitusjon. Utnytte teknologi OG store data, P2P plattformer koble låntakere til investorer raskere og billigere enn noen bank.
p2p utlån har vokst raskt de siste årene og er en ny kilde til renteinntekter for investorer. SAMMENLIGNET med aksjemarkedene har P2P-investeringer mindre volatilitet og lav korrelasjon. De tilbyr også høyere avkastning enn konvensjonelle kilder til avkastning.
med renter på all-time lows siden 2008 og mange historisk «trygge» investeringer som statsobligasjoner som bærer negative utbytter, er investering I P2P-lån i 2017 en no-brainer.
Her tar Jeg en grundig titt på de fire beste p2p-utlånsplattformene for investorer, inkludert standardrenter, renter og andre viktige beregninger.
Lending Club
Grunnlagt i 2007, Er Lending Club verdens største p2p utlånsplattform med over 20 milliarder dollar i låneutstedelse. Det tilbyr både forbruker og små og mellomstore bedrifter (SMB) lån over faste perioder på 36 eller 60 måneder.
Garret / Galland Research
Garret / Galland Research
Lending Club har vokst eksponentielt og har for tiden en markedsandel på 45%. Det økte over $ 900 millioner fra BØRSNOTERINGEN i 2014, men aksjekursen har siden falt 72%.
selskapet ble nylig involvert i en skandale rundt grunnleggeren Renaud Laplanche. Han ble tvunget til å trekke seg etter at en intern undersøkelse fant ubehag i selskapets utlånsprosess, inkludert endring av millioner av dollar i lån.
selv om hendelsen skadet Omdømmet Til Lending Club og bransjen, er selskapet godt kapitalisert. Selskapets prospekt sier at i tilfelle konkurs vil et backupsystem komme online og fungere som mellommann.
Lending Club opererer på en notarius forretningsmodell, noe som betyr at Den fungerer som mellommann mellom låntakere og investorer. Når et lån er finansiert, blir pengene utgitt til låntakeren av en partnerbank. Lending Club og Prosper (omtalt nedenfor) bruker Begge Utah-baserte WebBank.
Lending Club utsteder deretter et notat til investor som egentlig er en sikkerhet. Lending Club tilbyr lån fra $1000 til $ 35.000 for enkeltpersoner og fra $15.000 til $300.000 for bedrifter.
de neste diagrammene viser gjennomsnittlig rente belastet låntakere på tvers av alle kredittkarakterer for 36-og 60-måneders lån.
(Kilde)
(Kilde)
vi kan se fra variansen i standardrenter at Lending Clubs karaktersystem fungerer som det skal…
Garret/Galland Research
Garret/Galland Research
… med tilsvarende økning i avkastning.
Garret / Galland Research
Garret / Galland Research
Lending Club belaster investorer et gebyr tilsvarende 1% av beløpet av låntaker betalinger mottatt innen 15 dager etter forfallsdato. Låntakeren betaler et opprinnelsesgebyr som varierer fra 1% til 5%, avhengig av karakteren. Investorer må sette inn $1000 for å begynne å investere på Lending Club.
Lending Club bruker et modellrangeringssystem for å vurdere låntakere. Systemet bruker en kombinasjon av en proprietær scoring modell, FICO score, og andre kreditt funksjoner av søkeren.
For misligholdte lån belaster Lending Club investorer 18% av ethvert beløp som samles inn dersom ingen rettssaker er involvert. Hvis rettssaker er nødvendig, må investorene også betale 30% av advokatavgiftene hver time.
Prosper
Lansert i 2006, Prosper Var DEN første P2P-plattformen I USA. Det har siden finansiert over $ 6 milliarder i lån og betjente over 2 millioner kunder. Prosper tilbyr bare usikrede forbrukslån og gjør IKKE SMB-lån.
Som Lending Club tilbyr Prosper 36-og 60-måneders lån med beløp fra $2000 til $35.000. Den opererer også under notarius forretningsmodell.
Garret/Galland Research
Prosper tilbyr sine lån i graderingsskala:
Garret / Galland Forskning
Garret / Galland Forskning
Misligholdssatser På Prosper lån:
Garret / Galland Research
Garret /Galland Research
Returnerer på tvers av alle karakterer:
Garret/Galland Research
Garret / Galland Research
Prosper belaster låntakere en «avsluttende avgift», som varierer fra 0,5% til 5%, avhengig av karakteren. Investorer belastes en 1% årlig avgift basert på nåværende utestående lån hovedstol. Minste investering er $25.
Prosper karakterer låntakere gjennom Sin Prosper Score. Dette proprietære systemet fokuserer på kriterier som gjeldsinntektsforhold og andre «myke sjekker» utført av kredittbyråer.
Prosper bruker både den egendefinerte poengsummen og kredittrapporteringsbyråets poengsum til å tildele lånerens karakter. Prosper pakker alle misligholdte lån og selger dem til en tredjepart. De berørte investorene mottar deretter et beløp som er proporsjonalt med deres misligholdte lån.
Lending Club og Prosper er de store aktørene i bransjen og de eneste tjenestene som er åpne for private investorer. Plattformene som dekkes nedenfor, er kun tilgjengelige for akkrediterte investorer.
Upstart
Lansert i 2014 av en haug med ex-Googlere, Upstart har oppstått mer enn $ 300 millioner verdt av lån.
Garret / Galland Research
Garret / Galland Research
Upstart bruker unike karakterkriterier. Det ser PÅ FICO score, men vurderer også utdanningsbakgrunn. Firmaet har de laveste standardrentene i bransjen hittil. Over 94% av lånene er på vei til å bli tilbakebetalt i sin helhet.
Upstarts målnisje er unge fagfolk—over 90% av låntakere er universitetsutdannede—og småbedriftsoppstart. Det tilbyr lån mellom $3000 og $ 35.000 for faste perioder på tre til fem år. Renten varierer fra 4% til 26%, avhengig av klasse.
Garret/Galland Research
Garret/Galland Research
Upstart benytter et modelleringssystem som hittil har vært bemerkelsesverdig nøyaktig på å forutsi fremtidige mislighold og avkastning.
Garret / Galland Research
Garret / Galland Research
måten Upstart opererer på, varierer på mange måter fra andre p2p långivere. For å starte, betaler investorer ikke avgifter. Selskapet gjør sine penger utelukkende på opprinnelse avgifter fra låntaker. Hvis et lån misligholder, Refunderer Upstart investorene ved hjelp av opprinnelsesgebyret. Dette betyr at hvis lån går dårlig, Mister Upstart. Det har hud i spillet.
Garret / Galland Research
Garret / Galland Research
Låneutvelgelse varierer også ved at investorer ikke kan velge individuelle lån. I stedet velger de å investere i en bestemt karakter eller lån med fastsatte kriterier. Minste investering er $100.
Funding Circle
Funding Circle startet I STORBRITANNIA og kom inn I usa i oktober 2013. Sam Hodges er medstifter OG Administrerende Direktør I USA. Selskapet gjør bare forretningslån og opererer i USA, STORBRITANNIA, Tyskland og Nederland.
Garret / Galland Research
Garret / Galland Research
selskapet har oppstått mer enn $ 3 milliarder i lån ved å tilby lån fra $25.000 til $500.000 I USA Priser varierer fra 5,5% til 27,8%, avhengig av klasse.
Investorer belastes en 1% månedlig serviceavgift på alle betalinger mottatt innen måneden. Minste investering er $50,000.
Garret/Galland Forskning
Garret / Galland Forskning
Investor avkastning også fortsette å forbedre:
Garret/Galland Research
Garret / Galland Research
Hvordan Komme I Gang
basert på vår forskning, her Er vår anbefaling på den beste måten å komme i gang i markedet utlån.
Mens Lending Club tilbyr høyere avkastning på høyverdige lån, Tilbyr Prosper mye lavere misligholdsrenter på tvers av alle karakterer. Hver plattform kan tjene investorer overdimensjonert avkastning, så du bør følge en nøkkelprinsipp for MPL og diversifisere investeringene dine på begge plattformene.
Gratis Rapport Avslører: Hvordan Bli MED I P2p-Utlånsrevolusjonen og Tjene Utbytter på så Mye som 10,39%
Ta Tak i vår gratis rapport, Velkommen Til Banken Av Deg, Og lær alt du bør vite om P2P-utlån for å komme i gang. Klikk her for å laste ned.
jeg er grunnlegger Og ADMINISTRERENDE DIREKTØR I RiskHedge.