La regola del 5 per cento di allocazione degli investimenti

La regola del 5 per cento di investire è una filosofia di investimento generale o idea che suggeriscono un investitore allocare non più del 5 per cento del loro portafoglio per un titolo di investimento. Questa regola incoraggia gli investitori a utilizzare un’adeguata diversificazione, che può aiutare a ottenere rendimenti ragionevoli riducendo al minimo il rischio.

Prima di spiegare la regola del 5 per cento ulteriormente, cerchiamo di prima definire alcuni termini di investimento che dovete sapere per la costruzione di un portafoglio di fondi comuni di investimento.

Definizioni dei termini per la costruzione di un portafoglio di fondi comuni

Quanto di un fondo comune è troppo? La risposta breve è: “Dipende.”I fattori da considerare includono il tipo di investimento, l’obiettivo di investimento dell’investitore e la tolleranza al rischio dell’investitore.

Quando si costruisce un portafoglio di fondi comuni di investimento, ti consigliamo di tenere a mente i vari tipi di attività e le diverse tipologie di fondi comuni di investimento. Questo aiuterà a determinare la quantità di un bene o un tipo di fondo comune di destinare nel vostro portafoglio.

Ecco le basi da sapere:

Asset Class

Un asset è qualcosa che è di proprietà o che può essere posseduto. Gli esempi includono valuta finanziaria (denaro), azioni, obbligazioni, oro e beni immobili. Le classi di attività, per quanto riguarda l’investimento, sono i tre tipi fondamentali di attività: azioni, obbligazioni e contanti.

Asset Allocation

Asset allocation descrive come le attività di investimento sono suddivise in 3 tipi di investimento di base — azioni, obbligazioni e contanti — all’interno di un portafoglio di investimento. Per un semplice esempio, un investitore di fondi comuni potrebbe avere 3 diversi fondi comuni di investimento nel suo portafoglio di investimenti: la metà del suo denaro è investito in un fondo comune azionario e l’altra metà è divisa equamente tra altri due fondi — un fondo obbligazionario e un fondo del mercato monetario. Questo portafoglio avrebbe un asset allocation di 50 per cento azioni, 25 per cento obbligazioni, e il 25 per cento in contanti.

Titoli di investimento

I titoli sono strumenti finanziari normalmente negoziati nei mercati finanziari. Sono divisi in due grandi classi o tipi: titoli azionari (alias azioni) e titoli di debito. Più comunemente, le azioni sono azioni. I titoli di debito possono essere obbligazioni, certificati di deposito (CDS), azioni privilegiate e strumenti più complessi, come i titoli garantiti.

Categorie di fondi comuni

I fondi comuni sono organizzati in categorie per classe di attività (azioni, obbligazioni e mercato monetario/monetario) e quindi ulteriormente classificati per stile, obiettivo o strategia. Imparare come i fondi comuni di investimento sono classificati aiuta un investitore imparare a scegliere i migliori fondi per scopi di asset allocation e diversificazione. Ad esempio, ci sono fondi comuni di investimento azionari, fondi comuni obbligazionari e fondi comuni di investimento del mercato monetario. I fondi azionari e obbligazionari, come tipi di fondi primari, hanno dozzine di sottocategorie che descrivono ulteriormente lo stile di investimento del fondo.

Fondi settoriali

I fondi settoriali si concentrano su un settore specifico, un obiettivo sociale o un settore come l’assistenza sanitaria, il settore immobiliare o la tecnologia. Il loro obiettivo di investimento è quello di fornire un’esposizione concentrata in uno dei dieci settori di attività. Ogni settore è un insieme di diversi gruppi industriali. Ad esempio, il settore energetico può includere società di raffineria di petrolio e gas, società di produzione, società di esplorazione e così via. Investitori di fondi comuni Gli investitori di fondi comuni utilizzano fondi settoriali per aumentare l’esposizione a determinati settori industriali che ritengono si esibiranno meglio di altri settori. In confronto, i fondi comuni diversificati — quelli che non si concentrano su un settore — avranno già un’esposizione alla maggior parte dei settori industriali. Ad esempio, un fondo indicizzato S&P 500 fornisce esposizione a settori come sanità, energia, tecnologia, servizi pubblici e società finanziarie.

Partecipazioni in fondi comuni

Le partecipazioni di un fondo comune rappresentano i titoli (azioni o obbligazioni) detenuti nel fondo. Tutte le partecipazioni sottostanti si combinano per formare un unico portafoglio. Immagina un secchio pieno di rocce. Il secchio è il fondo comune di investimento, e ogni roccia è una singola azione o legame holding. La somma di tutte le rocce (azioni o obbligazioni) è uguale al numero totale di partecipazioni.

Come utilizzare la regola del 5 per cento di investire

In un semplice esempio della regola del 5 per cento, un investitore costruisce il proprio portafoglio di singoli titoli azionari. L’investitore potrebbe passare la regola del 5 per cento con la costruzione di un portafoglio di 20 titoli (al 5 per cento ciascuno, portafoglio totale è pari al 100 per cento). Tuttavia, molti investitori utilizzano fondi comuni di investimento, che si presume siano già ben diversificati, ma questo non è sempre il caso.

Uno dei tanti vantaggi di fondi comuni di investimento è la loro semplicità. Ma la regola del 5 per cento può essere rotto se l’investitore non è a conoscenza delle partecipazioni del suo fondo. Ad esempio, un investitore di fondi comuni di investimento può facilmente passare la regola del 5 per cento investendo in uno dei migliori S&P 500 fondi indicizzati perché il numero totale di partecipazioni è di almeno 500 titoli, ciascuno che rappresenta l ‘ 1 per cento o meno del portafoglio del fondo. Ma alcuni fondi comuni di investimento hanno concentrazioni pesanti di azioni, obbligazioni, o altre attività, come metalli preziosi (oro, per esempio), che gli investitori non possono essere a conoscenza di meno che non leggono il prospetto del fondo o utilizzare uno dei siti online per la ricerca di fondi comuni di investimento.

Gli investitori dovrebbero anche applicare la regola del 5 per cento con i fondi del settore. Ad esempio, se si voleva diversificare con settori di specialità, come la sanità, immobiliare, utilities, e oro, è sufficiente mantenere la vostra allocazione al 5% o meno per ciascuno.

Esempio portafoglio di fondi comuni Utilizzando la regola del 5 per cento di investire

Tenete a mente che la vostra assegnazione a un fondo comune può essere significativamente superiore al 5% se il fondo stesso non rompere la regola del 5 per cento. Ad esempio, una buona struttura di portafoglio da utilizzare è il portafoglio core e satellite, che è una strategia di scelta di un fondo “core”, come un S&P 500 Index fund, con una grande percentuale di allocazione, come il 40 per cento, e costruire intorno ad esso con fondi “satellite”, ciascuno assegnato a circa il 5-20 per cento. I fondi indicizzati sono buoni da utilizzare sia per il core che per i satelliti perché sono ampiamente diversificati.

Ecco un core di esempio e portafoglio satellitare, che passa la regola del 5 per cento, utilizzando fondi indicizzati e settori:

65% Stock: 25% Vanguard 500 Index (VFINX)15% iShares MSCI ACWI ex US Index (ACWX)10% iShares Russell 2000 Index (IWM) 5% Utilities Sector SPDR (XLU)5% T. Rowe Price Health Sciences (PRHSX)5% iShares Cohen & Steers Realty Majors (ICF)
25% Bonds: 25% Vanguard Total Bond Market Index (VBMFX)
10% Cash: For cash, find a good money market fund at your broker.

Come si può vedere, i fondi del settore (utilities, sanità, e immobiliare) ha ricevuto una quota del 5 per cento, perché questi particolari fondi comuni di investimento si concentrano su un particolare tipo di magazzino, che può creare livelli più elevati di rischio. I fondi comuni di investimento a rischio più elevato dovrebbero generalmente ricevere percentuali di allocazione inferiori. Altri fondi comuni di investimento possono ricevere percentuali di allocazione più elevate. Puoi anche considerare la regola del 3 per cento.